Evaluations actuarielles et analyses des passifs sociaux
Vos enjeux
L'application généralisée des normes IFRS depuis le 1er janvier 2005 a notamment des conséquences significatives en matière de comptabilisation des engagements sociaux. En effet, la norme IAS n° 19, relative aux avantages donnés au personnel, et dont l'usage est également recommandé en normes françaises, peut conduire à la constatation de passifs significatifs, susceptibles de modifier l'image des comptes d'une entreprise. Qui plus est, ces passifs sont fortement volatils et cette volatilité peut entraîner des variations erratiques du résultat, d'autant plus difficiles à comprendre et à expliquer qu'elles peuvent être totalement déconnectées des cash-flows réels de l'entreprise. En outre, la mise en oeuvre de cette norme est complexe, à la fois du point de vue financier et du point de vue comptable, et requiert le recours à des calculs actuariels indéchiffrables pour des non initiés.
Quel que soit le contexte où une expertise actuarielle est nécessaire (diagnostic comptable, mise en oeuvre de la norme, due diligence d'acquisition ou de cession, évaluation d'entreprise, calcul de dette nette pour un ajustement de prix, contentieux, etc.), le facteur-clé de succès en la matière est d'unir une compétence actuarielle pointue à une forte technicité financière permettant de mettre en évidence de manière intelligible les éventuelles conséquences comptables et financières dans un cadre donné
Nos solutions
L'atout unique d'Accuracy est de pouvoir réunir ses compétences financières avec celles des actuaires spécialisés d'Aon Conseil et Courtage, dans une organisation souple et adaptée aux besoins du client.
Nous pouvons vous accompagner aussi bien en normes IFRS qu'en normes américaines, britanniques, allemandes etc...
Acquisitions - Cessions
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En phase de due diligence :
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Analyse critique des méthodes comptables et des hypothèses actuarielles retenues
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Revue de l'exhaustivité et de la volatilité des passifs
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Chiffrage des impacts de changements d'hypothèses ; études de sensibilité
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Positionnement des cash flows et impact sur la valeur
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Impact sur les garanties et sur la définition de la dette
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Au Closing :
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Evaluation détaillée des passifs sociaux à la date de l'opération
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Prise en compte des passifs réels dans l'ajustement de prix et/ou la garantie de passif
Mise en oeuvre de la norme IAS 19
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Détermination des natures de passifs :
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Cartographie exhaustive des passifs et descriptif précis des engagements
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Utilisation ou mise à disposition d'un outil de documentation ou de consolidation (Global Benefit Manager®)
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Calculs actuariels :
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Indemnités de fin de carrière
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Retraites à prestations définies (e.g. en France : retraites « chapeau »)
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Médailles du travail
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Couverture des frais médicaux pour les retraités
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Préretraite d'entreprise
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Congés de fin de carrière
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Rédaction de rapports actuariels :
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Evaluation des engagements et des actifs de couverture
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Signature des rapports par des actuaires certifiés
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Prise en charge des relations avec les Commissaires aux comptes
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Etablissement d'une annexe comptable conforme aux normes en vigueur
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Coordination internationale, le cas échéant
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Choix des données à retenir, confection de rapports de traitements d'erreurs et d'anomalies
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Détermination et justification des hypothèses actuarielles
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Coordination des actuaires locaux
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Mise à disposition des actuaires du réseau Aon (90 bureaux à travers le monde)
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Consolidation de l'ensemble des passifs sociaux
Externalisation des passifs sociaux
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Diagnostic préalable :
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Recensement des régimes et des ayants-droits
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Plan de trésorerie prévisionnel détaillé
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Simulation des impacts cash et résultat d'une externalisation
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Mise en oeuvre :
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Assistance à l'appel d'offres auprès des assureurs
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Aide à la sélection des actifs de couverture
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Suivi des contrats mis en place
